A longínqua Baía Watkyns é o lar de uma estranha organização secreta que abriga crianças supérfluas, da tripulação de um famoso navio pirata do século XVII, dos snergs - simpáticas criaturas não muito mais altas que uma mesa - , de adoráveis ursos com cheiro de canela e de muitos outros seres fantásticos. Quando os jovens Joe e Sylvia e o insensato snerg Gorbo atravessam uma passagem secreta em uma árvore, eles se metem em um apuro atrás do outro enquanto tentam fugir dos planos mortais de um ogro vegetariano e de uma bruxa terrível.